1.设债券等价销售
　　则销售价格
　　即:a+a×i1×n=a (1+i2)n 解之得:
　　由此可知:当时债券等价销售
　　2.设债券溢价销售
　　则销售价格解之得:
　　由此可知:当时债券溢价销售
　　3.设债券折价销售
　　则销售价格解之得:
　　由此可知:当时债券折价销售
　　利用上面的理论和公式对本文中的例1进行验证分析：
　　当市场利率时：
　　债券销售价格此时是等价销售;
　　当市场利率i2>8.447%时:P>a是溢价销售；
　　令i2=8.5%
　　当市场利率i2<8.447%时：P　　令i2=8.4%
　　综上所述，可以看出传统的债券销售价格理论不够完整，需要进行补充。按单利计息到期一次还本付息债券不符合一般债券价格理论，不能简单认为，市场利率高于票面利率时即是溢价销售，市场利率低于票面利率时即是折价销售，要根据具体情况而定，当时，债券等价销售;当时，债券折价销售；当时，债券折价销售;据此计算才能准确得出各种债券的销售价格，并作为销售和投资债券的依据。

关于债券销售价格理论的探讨就为朋友们整理到此，希望可以帮到朋友们！ 

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